MrMarket.Blog

〔自由時報/記者李靚慧／台北報導〕

利率持續下滑，就連淨報酬率近3%的保險商品也已絕跡，但對照銀行的一年期定存利率不到0.8%，目前只要訴求年複利達2.03%的保險商品，就足以成為投資人搶購的標的。

受經濟前景不明、銀行利率持續走低的影響，投資人手中即使有閒錢，也不敢投入市場中；但存定存利率又只剩不到1%，許多存戶在理專的鼓吹下，紛紛將資金轉往保險商品，造就了各銀行代售的保險商品熱賣。

銀行業者指出，目前銀行熱銷的保險商品可分為兩大類，一類是短天期商品，繳款期限在一年至五年之間的利率變動型年金；另一類是終身還本型商品，繳費期短，僅有一或二年，因此年繳保費通常上百萬元。

至於第一類商品訴求的是一般存款戶，產品通常是年繳或躉繳，保費通常以最低五萬元起跳，繳費期滿後領回滿期金。

例如投資人購買保額十萬元的保單，年繳保費九萬多元，六年下來共繳55萬8,900元，滿期領回60萬元，較當初繳交金額多出4萬1,100元；銀行業者指出，換算為年複利2.03%，與目前的定存年息0.91%相比，多了2萬1,697的利息。

第二種還本型商品，訴求手中握有大量閒錢、年紀較高的大戶，因為這類商品僅用一至二年繳費，第二年就開始還本，若要用於退休規劃，每年必須繳交上百萬元的保費。

舉例來說，以40歲女性為例，購買此類儲蓄險，保額設定為50萬元，二年繳費，還本金額設定為保額的兩成，該保戶前兩年共計須繳交308萬餘元的保費，第二年起每年領回十萬元；以十萬元對照308萬元，比率逾3%，且終身領取，讓保戶在目前低利率的環境中會覺得「很划算」。

但銀行業者提醒，這類儲蓄險適合規劃退休需求，或手中閒置資金較大的民眾，其中還本部分是扣除保戶的本金（保單價值準備金），才會有如此高的換算利率。

至於一般存款戶，建議在購買前須先了解商品的宣告利率，除了第一年外，其他年度的宣告利率多久變動一次、是否有上下底限、是否須收取額外的附加費用率等，以免日後才發現產品並不如想像中有利。